衍生工具

译者序

作者简介

前言

致谢

教学建议

第一部分衍生市场

第1章衍生合约及市场

第二部分定价基础

第2章假设和利率计算方法

第3章预期收益与风险之间的关系

第三部分远期合约/期货/期权定价

第4章无套利价格关系：远期、期货和互换

第5章风险管理策略：期货合约

第四部分期权定价

第6章无套利价格关系：期权

第7章标准化期权的解析法定价

第8章非标准化期权的解析法定价

第9章期权的数值法定价

第10章风险管理策略：期权

第五部分股票衍生工具

第11章股票产品

第12章公司证券

第13章补偿协议

第六部分股票指数衍生工具

第14章股票指数产品：期货和期权

第15章股票指数产品：策略

第七部分外汇衍生工具

第16章外汇产品

第八部分利率衍生工具

第17章利率产品：期货和期权

第18章利率产品：互换

第19章信用产品

第20章利率产品的数值法定价

第九部分商品衍生工具

第21章商品衍生合约

第十部分学到的教训

第22章主要的经验

附录A统计学基础

附录B回归分析

附录C统计表

术语表

　　这是由美国金融衍生工具权威、范德堡大学首席金融学教授罗伯特E.惠利集28年从业经验写就的一本系统性介绍衍生工具、衍生品市场、衍生品定价以及如何利用衍生合同来管理风险的书。　　全书从衍生工具及市场的历史谈起，以衍生工具的基本特征，其市场的结构和运行方式为主线，将运用各类衍生工具进行风险管理的方法贯穿其中，以翔实的数据及现实的案例来讲解先进的衍生工具交易技巧，使衍生工具这一神秘而用处极广的风险管理工具以最平实的面目呈现在读者面前，对于希望对衍生工具及其市场有深入了解的读者来说无疑是一本不可多得的宝典。【作者简介】　　罗伯特E．惠利（RobertE．Whaley）惠利教授是范德堡大学欧文管理学院的管理学教授，在阿尔伯塔大学获得商业学士学位，在多伦多大学获得商业管理的研究生和博士学位，曾在杜克大学、芝加哥大学和阿尔伯塔大学担任研究职务。　　惠利教授当前的研究领域主要在市场微观结构、市场波动率、对冲基金绩效、指数构建及员工薪酬补偿等几个方面，过去的研究工作主要集中在程序交易对股票价格的效果分析、指数期货和期权的到期日效果、期权及期货期权合约的定价以及市场效率等方面。其研究成果发表在多家顶尖的理论和实务杂志上，同时他还积极参加大型会议和研讨会，出版了6本书，包括一本有关期货和期权合约理论及应用的教科书。