世纪性金融危机与金融新格局

引言华尔街风暴与变革：全球金融新格局

第一章世纪性金融危机的五大特征

第一节国际金融业进入新“冰河纪”，系统性金融危机大爆发

一、银行间同业拆借市场陷入停滞

二、美国货币市场基金业被迫缩减规模

三、商业票据市场几近停滞

四、银行惜贷加剧信用紧缩

第二节金融危机的全球性特征

一、美国金融危机向全球金融市场传染的作用机理

二、国际金融业在本次金融危机中的直接损失估计

三、全球股票市场进入同步下跌期

四、新兴市场震荡再现

第三节金融危机的衍生性特征

一、次贷危机与金融衍生产品链

二、金融衍生产品市场快速扩张

三、金融衍生产品具有价格放大效应

第四节世纪性金融危机是一场“自我实现”的信心危机

一、美国金融动荡中出现严重的信心危机

二、世纪性金融危机与亚洲金融危机具有危机传染和信心崩溃的共性

三、金融危机的自我实现的理论分析

四、“预期的自我实现”与世纪性金融危机

五、行为金融理论对世纪性金融危机传染的解释

第五节世纪性金融危机具有实体性特征

一、金融危机影响实体经济的传导路径

二、美国金融动荡导致企业融资成本上升

三、美国企业利润下降影响其新增投资

四、金融动荡影响消费者支出

五、全球金融动荡导致世界主要经济体经济增长减速

第二章多米诺冲击波横扫全球金融机构

第一节致命风暴袭击美国金融机构

一、次贷风暴之“风起青萍”：抵押贷款机构相继破产

二、次贷风暴之“缘泰山之阿”：贝尔斯登(BearSteams)退出历史舞台

三、次贷风暴之“舞于松柏之下”：“房利美”和“房地美”之变

四、次贷风暴之“飘忽溯滂”：美林易主

五、次贷风暴之“激扬嫖怒”：AIG之沦陷

六、次贷风暴之“耾骇雷声”：雷曼兄弟破产

七、次贷风暴之“回穴错迕”：华盛顿互助银行(WAMU)的接管与收购

八、次贷风暴之“蹶石伐木”：美联银行(WachoviaCorp．)争夺战

九、次贷风暴之“梢杀林莽”：高盛和摩根士丹利变脸求生

第二节金融风暴席卷德国和法国

一、德国银行业遭受次贷危机打击

二、次贷危机冲击法国银行业

第三节金融风暴登陆英伦

一、汇丰控股遭受损失

二、北岩银行挤提风潮

三、英国注资苏格兰皇家银行等四家金融机构

第四节金融风暴冲击瑞士银行业

一、次贷危机促使瑞士银行调整经营战略

二、瑞士信贷银行经受次贷危机的考验

第五节荷兰、比利时、卢森堡注资计划

一、挽救富通集团(Fortis)

二、注资荷兰国际集团(InternationaleNederlandenGroep)

三、救助比利时联合银行

第六节冰岛国家破产危机

一、三大银行相继国有化

二、冰岛货币危机深化

三、冰岛股票市场暴跌

……

第三章全球金融危机管理措施及其政策效果

第四章金融危机与国际银行业的变革

第五章金融危机与银行业并购

第六章金融危机与国际银行业监督的变革

第七章世纪性金融危机与国际金融市场结构

第八章世纪性金融危机与美元汇率及其国际货币地位

第九章世纪性金融危机对中国经济的影响

第十章世纪性金融危机的启示

参考文献

后记

　　《华尔街风暴现场观察世纪性金融危机与全球金融新格局》作者在华尔街进行了大量的观察与研究，清晰地概括了从次贷风暴到全球金融动荡的发展历程，论述了这场金融危机所表现出的系统性、全球性、衍生性和实体性特征，并把金融危机的爆发归纳为房地产市场泡沫的兴起和破灭、次贷资产膨胀、金融衍生产品过度扩张、金融监管缺失及金融机构风险管理和公司治理缺陷等众多因素在特定时间段内综合作用的结果。