证券投资Portfolio理论

总序

前言

第一章 证券的收益

第一节 基本的收益描述

第二节 证券组合收益率的估计

第三节 投资组合线

第二章 投资风险的衡量

第一节 期望值准则

第二节 期望效用理论

第三节 M.V准则

第四节 两个例子

第三章 组合投资模型

第一节 绝对风险厌恶模型

第二节 有效集模型

第三节 有效集的几何算法

第四节 非负性组合系数的求解

第五节 含无风险资产的有效集

第四章 资本资产定价模型

第一节 CAPM模型及其条件

第二节 CAPM模型的另一种推导方法

第三节 CAPM模型的应用

第四节 关于CAPM的实证研究

第五节 条件放宽下的CAPM模型

第六节 套利定价模型

第五章 含消费的动态投资组合的最优化

第一节 最优化模型与控制规划

第二节 HJB方程的导出

第三节 HJB方程的求解思路

第四节 线性调制器

第五节 最优消费和投资的决策

第六节 两基金定理

第六章 随机Portfolio理论基础

第一节 股价过程

第二节 市场Portfolio过程

第三节 相对收益率

第四节 长期Portfolio行为

附录

《中国科学技术大学精品教材：证券投资Portfolio理论》所说的Portfolio理论是现代证券投资理论中最主要的理论，它的中心思想就是在给定约束的前提下，如何获取一个最优的投资组合。《中国科学技术大学精品教材：证券投资Portfolio理论》主要包括两大部分：第一部分为经典的Portfolio理论，主要是为本科生而编写的，包括证券的收益、投资风险的衡量、组合投资模型、资本资产定价模型和含消费投资组合的最优控制等内容；第二部分为随机Portfolio理论，这是近几年发展起来的，主要是为研究生而编写的，包括随机Portfolio总论、市场的散度与行为、函数构造Portfolio和随机Portfolio权数的有序过程等内容。